2024 年美国总统大选中，副总统卡玛拉·哈里斯 (Kamala Harris) 作为民主党候选人，而前总统唐纳德·特朗普 (Donald Trump) 则作为候选人是寻求第二个非连续任期的共和党候选人。特朗普的竞选活动因他被判犯有 34 项与伪造商业记录有关的重罪而受到损害。根据对2024年总统选举的最新共识预测，哈里斯成为下一任美国总统的机会略高于特朗普。
来源：270towin.com
股市将对特朗普当选总统有何反应？
股市对特朗普总统任期的反应取决于他的放松管制、减税和关税政策。从历史上看，特朗普的亲商立场，例如2017年的减税和就业法案，提振了投资者信心，导致市场反弹。然而，他的贸易战，尤其是与中国的贸易战，造成了波动。由于减税和放松监管的预期，市场最初可能会对特朗普当选做出积极反应。然而，对贸易政策和地缘政治紧张局势的担忧可能会削弱热情。具体行业的影响也很显着，传统能源和金融行业通常在特朗普的政策下受益更多，而依赖国际贸易的行业可能面临挑战。
来源：blackrock.com
特朗普赢得 2016 年大选后，标普 500 指数在大选后第二天上涨 1.1%，并继续上涨随后几天上涨（未来 10 天内上涨 3%），反映出投资者对其亲商议程的乐观态度。在减税和放松管制的预期推动下，市场反应基本上是积极的。然而，随后征收的关税和贸易争端导致市场波动加剧。从历史上看，虽然市场最初对特朗普当选反应积极，但其任期内推出的贸易政策却引发了波动，这表明，虽然选举可以推动短期市场走势，但政策实施却会显着影响长期趋势。
来源：statista.com
选举年投资股票的最佳时机是什么时候？
在选举年，由于历史市场模式和经济状况，8 月成为股票投资的战略时机因素。通常，这一时期标志着美联储最后一次加息和第一次降息之间的过渡，称为“维持期”。在这些阶段，与现金相比，历史上债券的回报率很高，股票也表现强劲，回报率超过了现金和债券。这在 2024 年尤其重要，因为市场预期美联储会降息，因此是时候抛售现金了。
来源：blackrock.com
此外，尽管存在政治不确定性，选举年历来有利于股票投资。自 1926 年以来，无论哪个政党执政，标准普尔 500 指数都显示出可观的累积回报，反映了市场对政治变化的弹性。具体而言，总统大选年往往会在下半年出现市场反弹，其中八月往往是美国股市利好的月份。无论选举领先者如何，这一模式都适用，这表明这一时期的潜在收益。
来源：blackrock.com
特朗普总统任期主要经济政策及潜在影响
特朗普总统任期主要经济政策及潜在影响
唐纳德·特朗普在 2017 年至 2021 年担任总统期间实施了多项对美国产生重大影响的重大经济政策。经济和股市。这些政策主要集中在税收改革、放松管制和贸易方面。
税收改革：特朗普第一任期的标志性成就之一是税收2017 年《削减和就业法案》(TCJA)。该法案将公司税率从 35% 降低至 21%，并为个人提供临时减税。这项税制改革的直接效果是提高了企业利润，进而推高了股价。道琼斯工业平均指数 (DJIA) 和标准普尔 500 指数均大幅上涨，反映出投资者对企业盈利增长和经济增长前景的乐观态度。然而，批评者认为，这些减税措施让富人受益匪浅，并显着增加了国家赤字。
放松管制：特朗普经济政策的另一个基石是放松管制。他的政府取消了各个领域的多项法规，特别是在能源、金融服务和医疗保健领域。这些放松管制的措施旨在减轻企业负担、刺激投资、刺激经济增长。例如，能源行业受益于宽松的环境法规，从而增加了石油和天然气产量。金融服务业的危机后监管限制也有所放松，从而提振了金融市场。
贸易和关税：特朗普采取了对抗性贸易政策，对进口商品种类繁多，尤其是来自中国的商品。他的政府旨在通过这些措施减少贸易逆差并促进国内制造业。虽然钢铁和铝等一些行业出现暂时上涨，但关税也导致制造商和消费者的成本增加，从而加剧了经济不确定性和市场波动。
特朗普领导下的股市总体而言，特朗普的经济政策推动了股市看涨市场环境。道指和标准普尔 500 指数在他任职期间大幅增长，市场创下历史新高。然而，这种增长伴随着收入不平等的加剧和联邦赤字的大幅增加。
来源：reuters.com
可能受益于特朗普政策的行业
几个行业尤其有望从特朗普的经济政策中受益。
技术：由于有利的税收环境和放松管制。企业税率的降低使科技公司能够将海外利润汇回国内并投资于新技术和创新。
能源：能源行业的放松管制刺激了国内石油和天然气产量的增加。环境法规的放松还降低了能源公司的运营成本，有助于提高盈利能力和股票表现。
金融服务：金融业放松管制措施提供了更有利的经营环境对于银行和金融机构。监管限制的减少允许更多的贷款和投资活动，从而提高了该行业的盈利能力。
医疗保健：虽然特朗普废除《平价医疗法案》的努力并不成功，但他的政府的放松管制方法降低了合规成本并加快了新药和设备的审批流程，使医疗保健行业的某些领域受益，特别是药品和医疗设备。
特朗普总统第二任期的潜在经济议程
如果连任，特朗普计划以更加激进的立场巩固其第一任期的经济政策关于贸易和税收。
贸易：特朗普已提议对大多数进口商品征收关税，可能高达10%，以促进国内制造业并创造就业机会。他还计划在四年内逐步停止从中国进口必需品，旨在减少对中国的依赖。虽然这些措施可能会增强国内产业，但经济学家警告称，它们可能会导致消费者价格上涨和企业成本增加，从而可能减缓经济增长。
减税：特朗普打算延长 TCJA 的减税政策，该法案将于 2025 年逐步取消。虽然此举旨在维持个人和企业较低的税率，但它有可能加剧联邦赤字。国会预算办公室估计，永久减税可能会在未来十年增加 3.5 万亿美元的国家债务。
来源：eiu.com
能源：特朗普的第二任期议程包括进一步扩大国内化石燃料生产，概括为他的口号“钻，宝贝，钻”。他计划为石油、天然气和煤炭生产商提供税收减免，并取消支持清洁能源计划的《通货膨胀削减法案》的部分内容。这种方法可以在短期内降低能源成本，但会带来重大的环境风险，并可能阻碍可再生能源的发展。
如果特朗普赢得 2024 年总统选举，值得关注的股票
如果唐纳德·特朗普赢得 2024 年总统大选，根据他过去的政策，某些行业和股票可能会受到重大影响和拟议的议程。可能受益的关键行业包括金融、能源、医疗保健、半导体和技术。以下是对这些行业中特定股票的详细了解：
特朗普贸易：值得关注的重点股票
1.埃克森美孚（XOM）：作为一家领先的石油和天然气公司，埃克森美孚将从特朗普的支持化石燃料的政策中受益。他的政府放松管制的立场和对增加国内能源产量的关注可能有利于埃克森美孚的运营和盈利能力。
2.礼来公司（LLY）：特朗普放松医疗保健管制和强调加快药品审批流程的做法可能会让礼来等制药巨头受益。减少监管障碍和优惠的税收政策可以增强公司的增长和研发能力。
3.联合健康集团（UNH）：作为医疗保健领域的主要参与者，联合健康集团可能会看到特朗普旨在减少监管并促进保险市场竞争的医疗保健政策的积极影响。
4.特朗普媒体与科技集团公司（DJT）：该公司可能会从特朗普连任中受益，因为媒体报道和政治活动的增加可能会增加用户参与度和广告收入，并利用特朗普的影响力和基础来扩大其平台和受众达到。
5.通用汽车（GM）：通用汽车可能会受益于特朗普提议的对外国进口产品征收关税和对国内制造业的激励措施。对美国制造的产品和潜在的贸易保护的重视可以支持通用汽车的市场地位。
6. Riot Platforms (RIOT)：作为一家比特币挖矿公司，Riot Platforms 可以受益于特朗普政府领导下的有利监管环境，特朗普政府可能不太愿意对加密货币运营实施严格监管。
7. CleanSpark（CLSK）：另一家比特币挖矿公司 CleanSpark 同样可以从特朗普的放松管制立场以及对技术和节能运营的潜在税收激励中获益。
金融
摩根大通大通银行 (JPM)、美国银行 (BAC)、富国银行 (WFC)：此类主要金融机构可能会从金融部门进一步放松监管中受益。特朗普政府此前取消了多德弗兰克法案的多项规定，这些规定可能会继续下去，为银行提供更有利的环境。
发现 Financial (DFS)、KeyCorp (KEY)、Synchrony Financial (SYF)： 这些金融服务公司可以从旨在通过减税和经济刺激减轻监管负担和促进消费者支出的政策中获得增长。
能量
埃克森美孚 (XOM)、切尼尔能源 (LNG)、康菲石油公司 (COP)：特朗普的支持能源政策可能会支持这些公司，特别是通过放松管制和激励化石燃料生产和出口。
医疗保健
礼来公司 (LLY)、默克 (MRK)、Humana (HUM)、UnitedHealth Group (UNH)：这些医疗保健公司可能会受益于减少的监管限制和旨在促进创新和降低医疗保健成本的有利政策。
半导体
应用材料公司 (AMAT)、KLA Corp (KLAC)、英特尔 (INTC)、德州仪器(TXN)：半导体行业可以从特朗普对支持美国制造业和技术创新的关注中受益。减少监管和潜在的税收优惠可以支持这些公司的发展。
其他
特朗普股票：像 Trump Media & 等公司Technology (DJT)、Phunware (PHUN) 和 Rumble (RUM) 的活动和投资者兴趣可能会增加，因为它们与特朗普的品牌相关且具有政策优惠的潜力。
并购 (M&A)： 高盛 (Goldman Sachs) 等公司 ( GS）、摩根士丹利（MS）、Lazard（LAZ）和 Evercore（EVR）可能会受益于鼓励企业整合和扩张的亲商环境。
关税： 福特 (F)、通用汽车 (GM) 等公司，纽柯钢铁 (NUE) 和钢铁动力公司 (STLD) 可能会从旨在提高国内生产和减少外国竞争的保护性关税中获益。
农业： Deere and Co (DE) 和 Tractor Supply Company (TSCO)可能会受益于支持美国农民和促进农产品出口的政策。
监狱： Geo Group (GEO) 和 CoreCivic (CXW) 可能会增加来自注重法律和秩序的政府的合同和支持。
比特币挖矿： Marathon Digital (MARA)、Riot Platforms (RIOT)、 CleanSpark (CLSK) 可以在放松管制的环境中蓬勃发展，并为技术创新和能源效率提供潜在的税收激励。
2024 年大选的投资策略
多元化
为了降低政治风险，多元化至关重要。人们应该将其投资组合分散到不同的资产类别、行业和地理区域。这一战略减少了对可能受到政治变化重大影响的任何单一部门的依赖。例如，如果政策转变有利于国防或化石燃料等某些行业，那么多元化的投资组合将有助于抵消可能遭受损失的行业（例如绿色能源或技术）的潜在损失（见下文 XLE）。包括债券、房地产、大宗商品和国际股票可以进一步抵御国内政治波动，确保投资组合在不同的政治情景下保持弹性。
来源：tradingview.com
来源：tradingview.com
长期投资与短期投资
在选举期间平衡长期目标与短期市场走势至关重要。长期投资应重点关注基本面雄厚的公司，这些公司拥有稳健的商业模式和增长前景，能够经受住政治变化的考验。然而，将投资组合的一部分保留在短期投资中可以灵活地应对通常与选举相关的市场即时反应和波动。这种双重方法确保人们可以利用短期机会或对冲风险，同时不偏离总体财务目标。例如，虽然长期投资可能包括蓝筹股或指数基金，但短期策略可能涉及战术交易或持有现金储备以利用市场下跌或上涨的机会。
保持消息灵通且灵活
及时了解政治和经济发展动态对于根据新信息调整投资策略至关重要。定期监控新闻、政策公告和经济指标使人们能够预测可能影响其投资组合的变化并做出反应。灵活性是关键；愿意根据政治发展调整资产配置、行业敞口甚至整体投资策略可以提高回报并管理风险。利用财经新闻平台、订阅经济分析，并可能与财务顾问接触，可以提供必要的见解和及时的更新。从本质上讲，积极主动和知情的方法可以让人们以更大的信心和战略远见来应对选举期间的不确定性。
*免责声明：本文内容仅供学习之用，不代表SnowBallHare官方立场，也不代表可以作为投资建议吗？